深度丨百济、达“拼刺刀”，恒瑞不再内卷，PD-1的全景图

前言

(相关资料图)

在PD-1的竞争中，恒瑞的“销售神话”破灭了，百济和达在这一过程中完成了整个“销售网络”的初步搭建，默沙东、BMS、罗氏、阿斯利康在平衡全球市场当中不断挖掘属于自己的那块“高地”。而后来者们要么将自家PD-(L)1拱手相让，要么只能在红海市场中“见缝插针”般地去抢建他们的生存之道。

PD-1战场上演着戏剧性的一幕

先是恒瑞卡瑞利珠单抗与达迪利单抗之间的“浮沉战”，后来是百济的替雷利珠单抗（百泽安）打擂台，先是打败了卡瑞利珠（艾瑞卡），继而打败了迪利单抗（达伯舒）。基于IQVIA OD™数据库的病例数量来看，在所有PD-(L)1品牌中，2022上半年总体患者份额的前3位均为国产品牌，达伯舒居首，随后依次是百泽安、艾瑞卡，前3位份额集中，占据60%以上的患者份额。

到了下半年，百泽安赶超达伯舒，成为市场份额第一的PD-(L)1，随后是达伯舒和艾瑞卡。并且前三产品份额进一步集中，占超过65%的患者份额。百泽安为什么能赶超达伯舒？也在适应证的抢夺中有所体现。首先百泽安和达伯舒的2022年及之前获批的所有适应证均进入医保范围，但百泽安获批的适应证数量远超达伯舒，至今年3月底，百泽安获批了10项适应证，达伯舒为6项。

其次百泽安自获批上市后，新适应证几乎是密集上市，每年递增，而包括达伯舒和君实的特瑞普利单抗获批上市后均有一段时间的“空档期”。并且百泽安在适应证扩展上“选大”的同时争取对肺癌和肝癌的先发位置。据统计百济进医保的9个适应证约一半是首家获批，四分之一是第二家获批，剩下的大概也在第三家获批。

据前文数据库，非小细胞肺癌仍是免疫治疗的主要肿瘤领域，占PD-(L)1类用药患者量的29.2%，消化道肿瘤领域目前也占有相当的比例，例如肝癌和胃癌，此外在小细胞肺癌中用药涨幅明显。百泽安和达伯舒在大适应证上各占要塞。百泽安在肺癌上领先于达伯舒，而达伯舒在用药排名第二位肝癌和胃癌领域占比最高。不过百泽安的适应证毕竟多于达伯舒，以现有的水平发展，未来差距可能将进一步加大。

PD-1/L1增长在路上

从IQVIA艾昆纬Oncology Dynamic监测的12个城市的市场表现来看，一线城市较二线城市，其PD-(L)1使用占比相对略高。目前从品类来看，国产品牌仍占主导，2022年下半年国产品牌占有超过70%的PD-(L)1患者份额

另外，在所有PD-(L)1品牌中，基于OD数据库的病例数量来看，2022年下半年总体患者份额的前3位均为国产品牌，最高的是百泽安，随后依次是达伯舒和艾瑞卡，份额相对集中，前3位共占超过65%的患者份额。百泽安份额首次超越达伯舒与艾瑞卡，成为新星。在肝癌和胃癌中，达伯舒仍占比最高。